CTCP Kinh doanh và Phát triển Bình Dương (TDC): Tham vọng tăng vốn điều lệ đến 10.000 tỷ đồng

Theo đó, công ty đặt mục tiêu trong giai đoạn 2025 – 2030, dự kiến triển khai 10 dự án xây dựng, bao gồm các công trình trọng điểm như khu Green City, Khu 6 VSIP, cao tốc Thủ Dầu Một - Chơn Thành, nhà ở an sinh xã hội và hạ tầng khu công nghiệp.

Còn ở lĩnh vực truyền thống là bất động sản kinh doanh, trong giai đoạn 2025 - 2026, công ty vẫn tiếp tục với các dự án như Uni Complex, TDC Plaza, Phú Chánh.

Với chiến lược chuyển hướng sang lĩnh vực xây dựng của TDC được đánh giá là khá tham vọng đối với Kinh doanh và Phát triển Bình Dương khi mà tỷ trọng doanh thu lĩnh vực này khá khiêm tốn so với các lĩnh vực khác.

Cụ thể, trong năm 2023, doanh thu lĩnh vực xây dựng chỉ ghi nhận 26,21 tỷ đồng, chiếm 4,5% và tới năm 2024, doanh thu lĩnh vực xây dựng đã giảm mạnh chỉ còn 9,24 tỷ đồng, chiếm 0,8% tổng doanh thu. Ngược lại, trong năm 2023, doanh thu lĩnh vực bất động sản ghi nhận 174,62 tỷ đồng, chiếm 29,9% tổng doanh thu.

Tương tự, trong năm tài chính 2024, doanh thu lĩnh vực xây dựng chỉ hơn 9,2 tỷ đồng, doanh thu bất động sản chiếm phần lớn trong cơ cấu doanh thu khi đạt 781,2 tỷ đồng, chiếm tới 65,4% tổng doanh thu.

Trong giai đoạn tới, TDC cho biết sẽ tiến hành tăng vốn điều lệ. Với lộ trình như: năm 2025, vốn điều lệ dự kiến tăng lên 1.350 tỷ đồng. Đến năm 2026, con số này dự kiến là 2.000 tỷ đồng và mục tiêu đến năm 2030 sẽ đạt 10.000 tỷ đồng.

Liên quan đến kế hoạch tăng vốn, ngày 19/2, hội đồng quản trị đã thông qua phương án chào bán riêng lẻ 35 triệu cp cho nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp với giá 11.840 đồng/cp.

Dự kiến TDC huy động được hơn 414 tỷ đồng từ đợt chào bán. Toàn bộ số tiền sẽ được sử dụng để mua lại trước hạn một phần trái phiếu mã TDC.BOND.700.2020, với dư nợ gốc tính đến ngày 31/12/2024 là 700 tỷ đồng. Thời gian giải ngân dự kiến là trong quý I. Nếu đợt chào bán riêng lẻ thành công, vốn điều lệ của TDC sẽ tăng từ 1.000 tỷ đồng lên 1.350 tỷ đồng.

Liên quan đến kế hoạch tăng vốn, TDC dự kiến chào bán riêng lẻ 35 triệu cổ phiếu với giá không thấp hơn 10.000 đồng/cổ phiếu, do Hội đồng quản trị quyết định. Đợt chào bán sẽ diễn ra từ quý IV/2024 đến quý I/2025, và số cổ phiếu này sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong một năm sau khi phát hành.

Trong đó, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương dự kiến sẽ huy động được 350 tỷ đồng, toàn bộ số tiền này sẽ thực hiện mua lại trước hạn 1 phần trái phiếu mã TDC.BOND.700.2020, thời gian dự kiến giải ngân trong quý I/2025.

Theo tìm hiểu, lô trái phiếu trên được phát hành ngày 9/11/2020, đáo hạn ngày 15/11/2025, mệnh giá 700 tỷ đồng, trái phiếu có tài sản đảm bảo. Trong đó, mục đích huy động vốn để chi trả cổ tức, lãi chậm cổ tức cho Công ty mẹ là Tổng công ty Đầu tư và Phát triển Công nghiệp - CTCP (Becamex IDC, mã BCM - sàn HOSE) và trả nợ vay, lãi vay cho các ngân hàng.

Cùng với việc tăng vốn điều lệ, công ty cũng lên kế hoạch tái cấu trúc doanh nghiệp theo mô hình tập đoàn, trong đó mảng xây dựng sẽ tách ra thành Tổng Công ty Xây dựng, còn lĩnh vực đầu tư và kinh doanh bất động sản tiếp tục do công ty phụ trách và trở thành Tổng Công ty. Đồng thời, các chi nhánh sản xuất bê tông, Công ty Becamex CMC và Công ty Xi măng HBC sẽ được sáp nhập để thành lập Tổng Công ty Vật liệu Xây dựng.

Về hoạt động kinh doanh, khép lại năm 2024, CTCP Kinh doanh và Phát triển Bình Dương đã mang về doanh thu thuần hơn 1.170 tỷ đồng, gấp gần 4 lần năm trước, nhờ doanh thu mảng bất động sản tăng mạnh lên hơn 781 tỷ đồng, gấp 4,5 lần.

Lãi ròng gần 419 tỷ đồng, mức cao kỷ lục của Doanh nghiệp, năm 2023 lỗ hơn 400 tỷ đồng. So với kế hoạch, TDC đã vượt 3%.

Điểm đáng lưu ý, với việc lãi trở lại trong năm 2024, tính tới 31/12/2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương đã xoá toàn bộ lỗ luỹ kế 367,2 tỷ đồng đầu năm và ghi nhận lãi luỹ kế 50,7 tỷ đồng, chính thức xoá toàn bộ lỗ luỹ kế.

Dù có lãi trở lại nhưng về dòng tiền, trong năm 2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương tiếp tục duy trì mô hình thâm hụt dòng tiền khi âm thêm 18,88 tỷ đồng so với cùng kỳ âm 46,59 tỷ đồng. Ngoài ra, cũng trong kỳ, dòng tiền đầu tư dương 15,6 tỷ đồng và dòng tiền tài chính dương 3,7 tỷ đồng.

Ngày 21/3 tới đây, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương sẽ chốt danh sách cổ đông tham gia Đại hội đồng cổ đông thường niên năm 2025, Đại hội dự kiến tổ chức ngày 24/4.

Trong Đại hội sắp tới, TDC dự kiến trình cổ đông Báo cáo kết quả kinh doanh năm 2024, kế hoạch năm 2025, chính sách phân phối lợi nhuận năm 2024…